Методология управления рисками проектно-ориентированного предприятия (на примере предприятия строительной отрасли)

5. Сформирована модель целостного управления рисками проектно-ориентированного предприятия, учитывающая процессы управления во всех фазах проведения проекта и на всех организационных уровнях, позволяющая своевременно выявлять и устранять такие угрозы существованию предприятия, как неплатежеспособность и сверхнормативная задолженность, порождаемые реализацией рисковых ситуаций.

6. Предложены методы сингулярного агрегирования рисков на уровне проекта (с использованием имитации Монте-Карло) и суперпозиционного агрегирования на надпроектных уровнях (с использованием портфельного метода); обоснован подход к оцениванию взаимодействия рисков проектов/подразделений/стратегических производственных единиц, обеспечивающий дополнительные гарантии финансово-экономической устойчивости предприятия.

7. Разработан метод построения профилей денежного потока и прибыли в условиях риска, позволяющий повысить качество прогнозов названных показателей и одновременно оценить рисковую нагрузку, принимаемую проектно-ориентированным предприятием.

Работа соответствует п. 1.3.52. Теоретические и методологические основы развития строительного комплекса и п. 1.3.76. Развитие методологии управления и организации инвестиционного проектирования в строительстве паспорта специальности 08.00.05 – Экономика и управление народным хозяйством: экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами (строительство).

Наиболее существенные результаты исследования, полученные лично автором и выносимые на защиту, состоят в следующем.

1. Выявлены и обоснованы подходы к повышению конкурентоспособности проектно-ориентированного строительного предприятия в условиях структурного кризиса; рекомендовано в рамках системного бизнеса дополнить ориентацию на рынок ориентацией на ресурсы, позволяющей диверсифицировать предложение строительных услуг и тем самым упрочить положение предприятия на рынке, сделав его «единственным» для клиента.

2. Систематизированы методы количественной вероятностной оценки рисковых затрат как стоимостного показателя рискованности отдельных проектов, совокупных рисков подразделений/стратегических производственных единиц/ предприятия в целом; обоснована структура «справедливой» платы за риск; разработаны методы ее оценивания, обеспечивающие двойную проверку надежности.

3. Сформирована система показателей, отражающих функционирование проектно-ориентированного предприятия в условиях риска; при этом учтены основные причины, ведущие к несостоятельности (банкротству): неплатежеспособность и сверхнормативная задолженность.

4. Доказана инвариантность показателей рисковой нагрузки, позволившая разработать единый подход к оцениванию рисковой нагрузки на денежный поток и прибыль, основанный на использовании метода Value-at-Risk («цена риска») для проектно-ориентированного предприятия.

5. Предложено разграничение ресурсов покрытия рисков на классы, корреспондирующие со сценариями рисковой нагрузки; с учетом их мобилизуемости и вероятности привлечения при возникновении рисковых ситуаций; обосновано применение принципа минимальности при оценке рискоспособности предприятия.

6. Предложен подход к согласованию входящей рисковой нагрузки и имеющейся рискоспособности на всех организационных уровнях проектно-ориентированного предприятия, основанный на использовании системы рисковых пределов; сформулированы принципы перераспределения ресурсов покрытия рисков для повышения эффективности использования ресурсов и обеспечения гибкого управления рисками.

7. Сформирована система показателей для оценки шансов и опасностей, связанных с принимаемыми предприятием рисками; разработана модель оптимального использования ресурсов покрытия рисков, обеспечивающая активную селекцию проектов; предложен подход к оценке эффективности использования ресурсов покрытия рисков в рамках стратегических производственных единиц.

8. Разработан методологический подход к целостному количественному вероятностному управлению рисками проектно-ориентированного предприятия; сформулированы предложения по формированию рациональной для современных условий модели управления рисками строительных предприятий; проверена реализуемость названной модели на процессном уровне.

9. Разработаны концептуальные основы организации целостного управления рисками проектно-ориентированного предприятия, исходя из инструментального подхода к управлению; предложена организационная структура, сочетающая централизацию и децентрализацию, обеспечивающая делегирование прав и обязанностей, стандартизацию, функциональность и координацию; разработана теоретическая концепция «линий рисковой обороны», включающая ясное и однозначное распределение компетенций между участниками процесса управления.

Теоретическая значимость исследования состоит в формировании методологии, разработке и совершенствовании методов и моделей управления рисками проектно-ориентированного предприятия, способствующих повышению эффективности его деятельности с учетом ограничений, обусловленных техническими, правовыми, финансовыми, кадровыми, природными и другими аспектами его функционирования.

Практическая значимость работы состоит в том, что использование полученных в ней результатов на практике позволит российским проектно-ориентированным предприятиям сформировать корпоративную модель количественного управления рисками и на этой основе повысить их финансово-хозяйственную устойчивость. Материалы данной работы могут найти применение в учебном процессе в высших учебных заведениях при подготовке специалистов в области управления рисками.

Достоверность и обоснованность научных положений обеспечиваются

• применением научной методологии и использованием классических достижений экономической теории;
• широкой апробацией научных результатов;
• положительными результатами внедрения основных научных положений на строительных предприятиях РФ.

Апробация и реализация результатов диссертации. Основные результаты, полученные в диссертационной работе, доложены, обсуждены и одобрены на заседаниях кафедры математических методов в экономике РЭА им. Г.В. Плеханова, докладывались на семинаре по проектному анализу при Институте системного анализа РАН, на научно-практической конференции «Российская наука и образование ХХI век: традиции и перспективы развития интеллектуального потенциала России» (Москва, 2009), на Международной научно-практической конференции «Развитие российской экономической мысли» (Москва, 2009), на IX и Х Международных научно-практических конференциях «Реформирование системы управления на современном предприятии» (Пенза, 2009, 2010), на VII Всероссийской научно-практической конференции «Конкурентоспособность предприятий и организаций» (Пенза, 2009), на III Международной научно-практической конференции «Управление в ХХI веке» (Киров, 2009), на VII Международной научно-практической конференции «Опыт и проблемы социально-экономических преобразований в условиях трансформации общества: регион, город, предприятие» (Пенза, 2009), на третьей Международной научно-практической конференции преподавателей «Актуальные проблемы экономики и управления в современном обществе» (Пермь, 2009), на Международной научно-практической конференции «Глобальный экономический кризис: реалии и пути преодоления» (Санкт-Петербург, 2009), на Международной научно-практической конференции «Современные тенденции развития теории и практики управления в России и за рубежом» (Ставрополь, 2009), на Международной научно-практической конференции «Менеджмент XXI века: стратегии, технологии, человеческие ресурсы» (Санкт-Петербург, 2009), на Всероссийской научно-практической конференции «Актуальные проблемы государственного управления и менеджмента организации в условиях институциональной экономики» (Набережные Челны, 2010), на IV Всероссийской научно-практической конференции «Стратегическое управление предприятиями, организациями и регионами» (Пенза, 2010), на VII Международной научно-практической конференции «Проектирование модели менеджмента организации: научные и прикладные аспекты» (Екатеринбург, 2010), на I Международной научно-практической конференции "Проблемы современной экономики" (Новосибирск, 2010), на международной научно-практической конференции профессорско-преподавательского состава «Социально-экономические проблемы общества в условиях кризисной экономики РФ» (Коломна, 2010).

Работа стала лауреатом конкурса «Лучший риск менеджмент в России и СНГ 2009» в номинации «Построение комплексных систем риск менеджмента промышленных предприятий».

Целостная количественная вероятностная модель управления рисками внедрена в ОАО «Компания Мособлстрой».

Отдельные результаты диссертационного исследования использованы при чтении лекций и проведении практических занятий по дисциплинам «Управление рисками проектов», «Экономика и прогнозирование развития строительного комплекса» на экономико-математическом факультете РЭА им. Г.В. Плеханова, а также при проведении повышения квалификации сотрудников Министерства экономического развития и торговли Российской Федерации.

Публикации. По теме диссертации опубликовано 48 печатных работ общим объемом 118,34 п. л. (личный вклад автора 64,48 п. л.), включая монографию (14,75 п.л.) и 19 статей в журналах, входящих в список ВАК.

Структура диссертации обусловлена целью, задачами и внутренней логикой исследуемой проблемы. Диссертация состоит из введения, шести глав, заключения, библиографического списка и 3-х приложений, содержит 287 страниц основного текста, 42 таблицы и 69 рисунков. Библиографический список включает 376 наименований, в том числе 140 источников на иностранном языке.

Во введении обосновывается актуальность темы исследования, анализируется степень ее разработанности, определяются цель и задачи, объект, предмет, методологическая и информационная базы исследования, отмечается теоретическая и практическая значимость работы.

Первая глава посвящена анализу объекта исследования. Оценены состояние и тенденции развития строительной отрасли как среды функционирования проектно-ориентированного предприятия, предложена новая конкурентная стратегия проектно-ориентированного предприятия «системный подрядчик», проанализировано состояние практики и исследований в области оценки и управления рисками промышленных и строительных предприятий.

Во второй главе изложены концептуальные основы целостного управления рисками проектно-ориентированного предприятия. Предложены показатели, отражающие функционирование предприятия в условиях риска, подробно рассматриваются логические допущения и структура модели целостного управления рисками проектно-ориентированного предприятия. Описан процесс управления рисками на проектном уровне.

В третьей и четвертой главах проведено функциональное представление блоков модели целостного управления рисками проектно-ориентированного предприятия.

В пятой главе экспериментальным путем подтверждена реализуемость модели целостного управления рисками проектно-ориентированного предприятия на процессном уровне.

В шестой главе рассмотрены итоги тестирования модели на процессном уровне и организационные проблемы внедрения модели целостного управления рисками проектно-ориентированного предприятия, проанализированы особенности внедрения модели на крупных и средних строительных предприятиях.

В заключение диссертации изложены основные полученные результаты и вытекающие из них выводы и рекомендации.

II. Основное содержание работы

В работе отмечается, что за 20 постсоветских лет строительная отрасль РФ так и не вышла на объемы производства, достигнутые в условиях плановой экономики. Работая по государственному заказу, строители вводили до 80 млн. кв. м жилья в год, а в 2008 г. в эксплуатацию было введено 64,1 млн. кв. м (лучший показатель в постсоветский период), в 2009 г. 59,9, в 2010 58,1. По данным Росстата, объем строительных работ по стране с 2000 года за 8 лет вырос в 9 раз (с 503,8 млрд. рублей до 4,528 трлн. рублей в 2008 году). Однако, в 2008 г. он составил лишь 90,8% от уровня 1990 г, в кризисном 2009 г. 78,9%, в «посткризисном» 2010 г. 78,4%.

На волне строительного бума в РФ увеличилось количество рабочих из ближнего зарубежья, но при этом сохранился острый дефицит профессиональных кадров. Согласно данным ежегодных опросов Росстата, недостаток квалифицированных рабочих является первым по значимости внутренним фактором, ограничивающим деловую активность строительных предприятий.

Руководители 76% строительных предприятий считают имеющиеся производственные мощности достаточными, 2% более чем достаточными и только 22% недостаточными. Такая оценка, на наш взгляд, является необоснованно оптимистичной, так как на 1 января 2010 г. удельный вес машин с истекшим сроком службы в общем количестве машин в среднем составлял 55%, а по отдельным видам машин доходил до 69%.

Глобальной проблемой отрасли является рост фрагментации строительного рынка. Если в 1995 г. доля предприятий с числом работников менее 100 составляла 92%, то на 1 января 2010 г. уже 97,5%. Число строительных предприятий за этот период увеличилось на 48053. Это можно объяснить тем, что после банкротства одной крупной фирмы на рынок выходят 2-3 мелких, и, следовательно, до установления структурного равновесия в отрасли еще далеко.

Для сохранения свободной конкуренции и обеспечения устойчивого развития строительным предприятиям необходим достаточный собственный капитал. Высокая фондоемкость отрасли обусловливает жесткие требования к структуре капитала предприятия. Если для сферы услуг достаточной долей собственного капитала считается 20-40%, то в строительстве 40-60%. В 2008 г. у крупных российских предприятий она составляла 13%, у средних 10%, у малых 3,7%. Сочетание структур капитала со слишком высоким левереджем и наблюдаемого снижения показателей продаж и сдачи в аренду означает, что рефинансирование значительной части краткосрочного долга с наступающими сроками погашения является весьма сложным. В результате, в 2011-2012 гг. можно ожидать увеличение дефолтов российских строительных компаний.

В связи с тем, что кризис значительно обострил проблемы строительной отрасли, для строительных предприятий становится жизненно важным разработать стратегию, обеспечивающую долгосрочные конкурентные преимущества в условиях сокращающегося рынка.

В работе предлагается новая конкурентная стратегия проектно-ориентированного строительного предприятия «системный подрядчик». Это строительное предприятие, работающее в определенном сегменте рынка и предлагающее из одних рук пакет решений, охватывающих весь жизненный цикл здания или сооружения. При этом основой конкурентных преимуществ системного строительного подрядчика является сочетание ориентаций на рынок и на ресурсы. Традиционная в строительстве ориентация на рынок состоит в том, чтобы на основе тщательного анализа рынка позиционировать предприятие в привлекательный рыночный сегмент, преодолев вступительные барьеры. Однако при этом не учитывается, что предприятие это не только конгломерат административных единиц, но и совокупность ресурсов. По нашему мнению, ориентация на ресурсы предполагает, что

• основу стратегического успеха образуют ресурсы предприятия, сознательно создаваемые в течение длительного времени;
• ресурсные преимущества необходимо защищать и использовать в долгосрочной перспективе для собственной пользы и на благо клиента;
• диверсификация предложения возникает на основе ресурсных преимуществ;
• ресурсные преимущества, диверсифицированное предложение и ведут к рыночному успеху.

Именно ориентация на ресурсы обеспечивает реализацию ключевых особенностей системного подрядчика, к которым относятся следующие:

• применение индустриальных методов строительства;
• управление инновациями;
• управление знаниями;
• управление рисками.

Несмотря на усиливающуюся конкуренцию, снижение нормы прибыли, очевидную необходимость эффективного управления рисками, на промышленных и строительных предприятиях оно слабо развито по сравнению с банковским и страховым сектором. Заметим, что из-за специфических опасностей, грозящих отраслям и предприятиям в ходе реализации поставленных целей, не существует и не может существовать единого управления рисками. В частности, вид деятельности «Строительство» обусловливает следующие специфические факторы риска: