Формирование системы анализа и прогнозирования финансового состояния коммерческих организаций

Во второй главе «Организация и методика проведения анализа финансового состояния коммерческих организаций» сформирована системно-организационная модель анализа и прогнозирования финансового состояния, исследованы и предложены система показателей и методика проведения анализа финансового состояния по направлениям текущей, инвестиционной и финансовой деятельности организаций с учетом макро-, мезо- и микроэкономических уровней управления с целью обеспечения информационных потребностей пользователей.

В третьей главе «Экономико-математическое моделирование и прогнозирование финансового состояния коммерческих организаций» разработана методика прогнозирования финансового состояния с использованием компьютерных технологий, построены и реализованы на практике многофакторные модели прогнозирования финансового состояния коммерческих организаций различных сфер деятельности.

В выводах и предложениях обобщены наиболее важные результаты проведенного исследования.

ОСНОВНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ ДИССЕРТАЦИОННОГО ИССЛЕДОВАНИЯ, ВЫНОСИМЫЕ НА ЗАЩИТУ

1. Дана авторская трактовка категорий «финансовое состояние организации» и «анализ финансового состояния организаций», предложена модель информационного обеспечения анализа и прогнозирования финансового состояния организаций для многоуровневой системы управления

Понятийный аппарат, существующий в современной экономической литературе, не отличается единством подходов к определению ключевых категорий исследования. В целях установления места анализа финансового состояния организации в системе экономического анализа, осуществлена группировка видов экономического анализа, позволяющая охарактеризовать его по уровням управления, полноте проведения, единицам измерения и субъектам анализа.

Для уточнения теоретической сущности анализа финансового состояния, выявлены направления анализа и прогнозирования финансового состояния организаций в разрезе видов деятельности (рис. 1), имеющие многоцелевую направленность и позволяющие учитывать интересы различных групп пользователей анализа и потребности менеджмента.

С учетом этого подхода, финансовое состояние организации рассматривается нами как важнейшая характеристика обеспечения финансовой независимости организации в ее текущей, инвестиционной и финансовой деятельности в исследуемый период времени и в перспективе, позволяющая оценить оптимальность структуры имущества и капитала и эффективность их использования, степень соблюдения экономических и социальных интересов собственников организации и других юридических и физических лиц (включая государственные и налоговые органы).

Теоретическое обоснование понятия финансового состояния организации позволяет обобщить авторский взгляд на экономическую категорию анализа финансового состояния организации, который состоит в получении его объективной оценки применительно к текущей, финансовой и инвестиционной деятельности и информационным потребностям пользователей с целью его дальнейшего улучшения и стабилизации на основе методики прогнозирования основных тенденций будущего развития.

На основе этой формулировки, уточнено содержание объекта такого анализа, охватывающего макро-, мезо-, и микроэкономический уровни управления; представлена классификационная система видов анализа финансового состояния организаций, обобщающая их по различным признакам; систематизированы применяемые для его осуществления методы. В основу формирования системы методов анализа и прогнозирования финансового состояния организаций положено время проведения анализа, что дает возможность выделить методы ретроспективного, оперативного и перспективного анализа.

Анализ финансового состояния является достаточно информативной процедурой, необходимым условием обоснования управленческих решений. В работе установлено, что внешние пользователи для принятия управленческих решений в основном используют внешнюю информацию, а внутренние – как внешнюю, так и внутреннюю, в связи с чем, разделено информационное обеспечение внутренних пользователей и внешних пользователей горизонтального и вертикального уровней управления.

Рисунок 1 – Направления анализа и прогнозирования финансового состояния организаций в разрезе видов деятельности

Уточнение информационного обеспечения внешних пользователей горизонтального иерархического уровня (напрямую заинтересованных в деятельности организации) при осуществлении анализа и прогнозирования финансового состояния, позволило установить возможность косвенного воздействия этих пользователей на изменение финансового состояния при принятии ими решений по текущей, инвестиционной и финансовой деятельности организации. В процессе формирования информационной базы для пользователей установлено, что внешние пользователи вертикального иерархического уровня (не заинтересованные напрямую в деятельности организации) не только используют информацию о деятельности организации для осуществления прогнозно-аналитических процедур, но и сами являются субъектами, предоставляющими такую информацию (табл. 1).

Таблица 1 – Информационное обеспечение внешних пользователей вертикального иерархического уровня при проведении анализа и прогнозирования финансового состояния организаций

Наименование пользователя	Передаваемая пользователю информация	Предоставляемая пользователем информация
Государственные органы	Бухгалтерская, статистическая, налоговая, отчетность, бизнес-план, другие данные, необходимые для проведения мониторинга финансового состояния организаций	Законодательные и нормативные акты, макроэкономическая и отраслевая информация
Налоговые органы	Налоговая и бухгалтерская отчетность	Налоговые нормативные акты, ставки налогообложения, материалы налоговых проверок
Органы государственной статистики	Статистическая и бухгалтерская отчетность	Экономико-статистические материалы, данные об уровне цен
Банки	Бухгалтерская отчетность, дополнительная информация о деятельности организации	Уровень процентных ставок, условия кредитования, отраслевые исследования
Биржи	Бухгалтерская отчетность, сведения об эмиссии ценных бумаг	Биржевые данные
Аудиторские организации	Бухгалтерская отчетность	Аудиторское заключение
Профсоюзы	Бухгалтерская отчетность, информация о занятости, оплате труда	Коллективные договоры
Конкуренты	Бухгалтерская отчетность	Бухгалтерская отчетность
Средства массовой информации	Бухгалтерская отчетность	Экономический обзор, публикация отчетности конкурентов
Информационные агентства	Бухгалтерская отчетность	Аналитические обзоры, информационные издания

Основу информационного обеспечения внешних пользователей составляет бухгалтерская отчетность. Однако на формирование бухгалтерской отчетности значительное влияние оказывают ее внутренние пользователи. Авторский взгляд на информационное обеспечение внутренних пользователей информацией при проведении анализа и прогнозирования финансового состояния на текущем, тактическом, стратегическом и руководящем уровнях управления коммерческой организации приведен в табл. 2. На каждом уровне управления применяется определенный вид анализа и прогнозирования финансового состояния. Кроме того, тому или иному уровню управления организацией соответствует определенный комплект аналитической информации. Выходная информация каждого нижестоящего уровня управления является исходной информацией для проведения анализа и прогнозирования финансового состояния более высшего уровня управления. Следовательно, с ростом уровней власти и управления возрастает сложность и ответственность принятия решений, затрагивающих анализ и прогнозирование финансового состояния организаций.

Достижение адекватных и достоверных результатов анализа, в значительной степени зависит от того, какие аналитические инструменты, а также их сочетания будут использованы.

Таблица 2 – Информационное обеспечение внутренних пользователей информацией о результатах анализа и прогнозирования финансового состояния на разных уровнях управления организации

Уровень управления	Пользователь информации	Применяемый вид анализа финансового состояния	Анализируемая информация	Результат анализа, передаваемая информация
Текущий	Непосредственные исполнители, менеджеры низшего звена	Оперативный анализ	Текущая	Оперативная информация
Тактический	Специалисты, менеджеры среднего звена	Ретроспективный анализ	Оперативная	Оперативное решение, тактическая информация
Стратегический	Менеджеры высшего звена	Перспективный анализ	Тактическая	Тактическое решение, стратегическая информация
Руководящий	Собственники, топ-менеджеры	Долгосрочное (индикативное) планирование	Стратегическая	Стратегическое решение